Fat Tail

自己相関

時系列データにおいて、ある時点のデータとその過去（または未来）のデータとの間の相関関係のことです。「系列相関」とも呼ばれます。データの時間的な依存構造を分析するために用いられます。

ベイズ推定

ベイズ統計学に基づいたパラメータ推定の方法です。事前分布（パラメータに関する事前の信念）をデータ（尤度）によって更新し、事後分布として推定結果を得る点が特徴です。

ブラックスワン

ブラックスワンとは、「発生確率が極めて低く予測できないが、ひとたび起これば非常に大きな影響をもたらす出来事」のことです。元々は「白鳥は白いもの」という常識が、黒い白鳥の発見で覆されたことに由来し、「ありえないと思われていたが、実際には起きることがある」という意味が込められています。 この概念は、ナシーム・ニコラス・タレブによって広まりました。リーマンショックやパンデミック、大規模テロなどは、過去のデータや常識では予測できなかった例として引用されます。

クラスタリング

データセットの中から、互いに似ているデータ点を集めてグループ（クラスター）に分ける手法の総称です。教師なし学習の一種であり、データの構造発見や分類に用いられます。

計量経済学

経済理論に基づいて経済現象をモデル化し、実際の経済データを用いて統計的な手法（特に回帰分析など）でそのモデルを検証・計測したり、将来予測を行ったりする学問分野です。

指数加重移動平均

移動平均の一種で、過去のデータに対して指数関数的に重みを減少させ、より直近のデータに大きな重みを与えて平均値を計算する手法です。価格変動やボラティリティの推定などに用いられます。

尖度

確率分布の形状の特徴を示す統計量の一つで、分布の「尖り具合」や「裾の厚さ」を表します。正規分布（尖度=3または超過尖度=0）と比較して評価され、ファットテールの度合いを示す指標となります。

先行指数（先行指標）

景気の転換点や経済活動全体の動きに先立って変動する傾向のある経済指標のことです。将来の景気動向を予測するための手がかりとして利用されます。

対数正規分布

確率変数の対数を取ると正規分布に従うような連続確率分布のことです。常に正の値をとる変数をモデル化するのに適しており、株価などの金融資産価格のモデルに用いられることがあります。

平均

データの合計を個数で割った値で、中心傾向を示す基本的な指標

中央値

データセットを小さい順（または大きい順）に並べたときに、ちょうど中央に位置する値のことです。平均値と並ぶ代表値の一つで、外れ値の影響を受けにくい特徴があります。

最頻値

データセットの中で、最も頻繁に出現する値のことです。平均値、中央値と並ぶ代表値の一つで、特にカテゴリデータや離散データに対してよく用いられます。

移動平均線

一定期間の価格の平均値を計算し、線で結んだテクニカル指標です。価格の平滑化やトレンド方向の把握に用いられ、MACDやボリンジャーバンドなど他の指標の基礎にもなります。

正規分布

平均値を中心として左右対称な釣鐘型の形状を持つ、最も代表的な連続確率分布です。「ガウス分布」とも呼ばれます。統計学の多くの理論や手法の基礎となっています。

クオンツ

金融工学、数学、物理学、コンピューターサイエンスなどの高度な数理的・計量的知識を駆使して、市場分析、デリバティブの価格評価、リスク管理モデルの構築、アルゴリズム取引戦略の開発などを行う専門職のことです。

範囲

データセットのばらつきを示す最も簡単な尺度の一つで、データの最大値と最小値の差のことです。「レンジ」とも呼ばれます。計算は容易ですが、外れ値の影響を大きく受けます。

感応度分析

事業計画、投資評価、リスク管理などにおいて、金利、為替レート、価格、コストなどの特定の入力変数（パラメータ）を変動させた場合に、最終的な結果（利益、キャッシュフロー、評価額など）がどの程度変化するか（感応度）を分析する手法です。

歪度

確率分布やデータ分布の形状の「非対称性」を示す統計量です。分布の裾が左右どちらに伸びているかを示し、正規分布（歪度=0）と比較して評価されます。

平滑化

時系列データなどに含まれる不規則な変動（ノイズ）を除去または低減し、データの大まかな傾向やパターンを捉えやすくするための処理や手法の総称です。移動平均などが代表例です。

テクニカル分析

主に過去の市場価格や出来高といった市場データ（チャート）を分析し、将来の価格変動の方向性やパターンを予測しようとする分析手法です。ファンダメンタル分析と対比されます。

時系列分析

時間の経過とともに観測されるデータ（時系列データ：価格、リターンなど）のパターンや特性（トレンド、季節性、自己相関など）を分析する統計的手法の総称です。将来予測などに応用されます。

トレンド

市場価格や経済指標などが、短期的な変動を均しつつ、ある一定期間にわたって持続的に示す方向性のことです。上昇、下降、横ばいの3つに大別され、テクニカル分析の基本となります。

加重平均

データセットの各数値に、その重要度や寄与度に応じた「重み」を掛けてから合計し、重みの合計で割って算出される平均値です。単純な平均（算術平均）よりも実態に近い平均値が得られる場合があります。