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コンポーネントVaRは、各資産がポートフォリオ全体のVaRに寄与する部分リスクを示し、限界VaRとも呼ばれます。商品取引では個別商品のリスク寄与度を定量化し、ポートフォリオ最適化とリスク配分の意思決定に重要な指標として活用されます。
コンポーネントVaR（Component VaR）は、ポートフォリオの総VaRを各構成資産に配分した指標で、個別資産がポートフォリオ全体のリスクにどの程度寄与しているかを定量化する重要なリスク分析ツールです。計算には、各資産のベータ、ポートフォリオ内での構成比率、相関関係が考慮されます。全構成資産のコンポーネントVaRの合計がポートフォリオVaRと一致する性質があります。商品取引では、原油、金属、農産物など異なる商品クラスのリスク寄与度を把握し、ポートフォリオの最適化に活用されます。特定資産のリスク寄与度が過大な場合、ポジション縮小やヘッジによる調整が検討されます。リスクバジェッティング、資本配分、パフォーマンス評価において、資産別のリスク- リターン効率を評価する基礎指標として重要な役割を果たします。
モンテカルロVaR
モンテカルロVaR（Monte Carlo VaR）は、乱数シミュレーションで多数シナリオを生成しVaRを計算する手法です。商品取引では複雑なデリバティブやパス依存型オプションを含むポートフォリオで、非線形リスクの正確な評価を可能にします。
保有期間
保有期間（Holding Period）は、金融資産を購入してから売却するまでの期間を示します。長期投資、短期取引など投資戦略によって保有期間は異なり、課税やリスク評価にも影響します。
ヒストリカルVaR
ヒストリカルVaR（Historical VaR）は、過去の実際の市場データから損益分布を作成しVaRを計算する手法です。商品取引では分布仮定が不要で極端な市場変動も反映できるため、複雑な商品ポートフォリオのリスク評価に広く活用されています。
信頼水準
信頼水準は、VaR計算における確率水準で、一般的に95%や99%が使用され、統計的信頼性を表します。商品取引では規制要件やリスク許容度に応じて適切な水準を選択し、リスク評価の精度と保守性のバランスを取った管理基準として機能します。
ストレスVaR
ストレスVaR（Stressed VaR）は、市場ストレス期間のデータを用いて計算した保守的なVaR推定値です。商品取引では平常時のVaRと併用することで、市場危機時の潜在的損失を把握し、より堅固なリスク管理体制の構築に活用されています。